Exotische Optionen Handel Pdf Download

Exotische Optionen Trading (The Wiley Finance Series) Geschrieben von einem erfahrenen Händler und Berater, Frans de Weerts Exotische Optionen Trading bietet eine risikoorientierte Ansatz für die Preisgestaltung von exotischen Optionen. Indem man den Lesern die notwendigen Werkzeuge zur Verfügung stellt, um exotische Optionen zu verstehen, dient dieses Buch als Handbuch, um den Leser mit den Fähigkeiten für Preis und Risiko auszustatten, die häufigsten und komplexesten exotischen Optionen zu verwalten. De Weert beginnt mit der Erläuterung der Risiken, die mit dem Handel einer exotischen Option verbunden sind, bevor sie diese Risiken durch eine detaillierte Analyse der tatsächlichen Ökonomie und der Griechen anstatt nur unter Angabe der mathematischen Formeln zergliedern. Das Buch beschränkt den Einsatz von Mathematik, um exotische Optionen aus einer ökonomischen und risikoreichen Perspektive anhand realer Beispiele zu erklären, die zu einer praktischen Interpretation der mathematischen Preisformeln führen. Das Buch umfasst konventionelle Optionen, digitale Optionen, Barrier-Optionen, Cliquets, Quanto-Optionen, Outperformance-Optionen und Varianz-Swaps und erklärt schwierige Konzepte in einfachen Worten, mit einem praktischen Ansatz, der dem Leser ein volles Verständnis für jeden Aspekt jeder exotischen Option gibt. Das Buch beschreibt auch strukturierte Notizen mit exotischen Optionen, die in sie eingebettet sind, wie umgekehrte Wandelanleihen, kündbare und kündbare Reverse Convertibles und Autocallables und zeigt die Gründe für diese Strukturen und die damit verbundenen Risiken. Für jede exotische Option macht der Autor deutlich, warum es eine Investorennachfrage gibt, wo die Risiken liegen und wie sich dies auf die tatsächliche Preisgestaltung auswirkt, wie am besten jede in der exotischen Option eingebettete Vega - oder Gamma-Exposition abgesichert werden kann. Durch die Erläuterung der praktischen Auswirkungen für jede exotische Option und wie sie den Preis beeinflusst, entfernt Exotic Options Trading neben den notwendigen mathematischen Ableitungen und Tools für die Preisgestaltung exotischer Optionen das Mystische um exotische Optionen, um dem Leser ein volles Verständnis von jedem zu vermitteln Aspekt jeder exotischen Option, die Schaffung eines nützlichen Werkzeug für den Umgang mit exotischen Optionen in der Praxis. Obwohl exotische Optionen kein neues Thema in der Finanzierung sind, ist die Abdeckung, die traditionell von vielen Texten angeboten wird, entweder zu hoch oder übermäßig mathematisch. De Weerts außergewöhnlicher Text füllt diese Lücke hervorragend. Es ist eine rigorose Behandlung einer Anzahl von exotischen Strukturen und enthält zahlreiche Beispiele, um die Prinzipien klar zu illustrieren. Was dieses Buch einzigartig macht, ist, dass es gelingt, ein fantastisches Gleichgewicht zwischen Theorie und Praxis zu schlagen. Obgleich es etwas von einer überschätzten Phrase sein kann, um dieses Buch als obligatorisches Lesen zu beschreiben, kann ich jedem Leser versichern, dass sie nicht enttäuscht werden. Neil Schofield, Trainingsberater und Autor von Commodity Derivatives: Märkte und Anwendungen Exotische Optionen Trading macht einen hervorragenden Job, um einen prägnanten und umfassenden Überblick über exotische Optionen zu bieten. Die wirkliche Kante dieses Buches ist, dass es exotische Optionen aus einer risiko - und ökonomischen Perspektive erklärt und einen klaren Bezug zu den tatsächlichen Profit - und Preisformeln liefert. Kurz gesagt, muss ein Muss für jeden, der tiefe Einblicke in exotische Optionen erhalten will und starten Handel sie profitabel. Exotische Optionen Trading (The Wiley Finance Series) Von Frans de Weert Autor. Wiley (25. April 2008) ISBN-10: 0470517905 ISBN-13: 978-0470517901 212 Seiten Dateityp: PDF 1,4 MByte Dateiversionen Klicke auf einen Zeitpunkt, um diese Version zu laden Geschrieben von einem erfahrenen Händler und Berater, Frans de Weerts Exotic Options Trading bietet einen risikoorientierten Ansatz für die Preisgestaltung von exotischen Optionen. Indem man den Lesern die notwendigen Werkzeuge zur Verfügung stellt, um exotische Optionen zu verstehen, dient dieses Buch als Handbuch, um den Leser mit den Fähigkeiten für Preis und Risiko auszustatten, die häufigsten und komplexesten exotischen Optionen zu verwalten. De Weert beginnt mit der Erläuterung der Risiken, die mit dem Handel einer exotischen Option verbunden sind, bevor sie diese Risiken durch eine detaillierte Analyse der tatsächlichen Ökonomie und der Griechen anstatt nur unter Angabe der mathematischen Formeln zergliedern. Das Buch beschränkt den Einsatz von Mathematik, um exotische Optionen aus einer ökonomischen und risikoreichen Perspektive anhand realer Beispiele zu erklären, die zu einer praktischen Interpretation der mathematischen Preisformeln führen. Das Buch umfasst konventionelle Optionen, digitale Optionen, Barrier-Optionen, Cliquets, Quanto-Optionen, Outperformance-Optionen und Varianz-Swaps und erklärt schwierige Konzepte in einfachen Worten, mit einem praktischen Ansatz, der dem Leser ein volles Verständnis für jeden Aspekt jeder exotischen Option gibt. Das Buch beschreibt auch strukturierte Notizen mit exotischen Optionen, die in sie eingebettet sind, wie umgekehrte Wandelanleihen, kündbare und kündbare Reverse Convertibles und Autocallables und zeigt die Gründe für diese Strukturen und die damit verbundenen Risiken. Für jede exotische Option macht der Autor deutlich, warum es eine Investorennachfrage gibt, wo die Risiken liegen und wie sich dies auf die tatsächliche Preisgestaltung auswirkt, wie am besten jede in der exotischen Option eingebettete Vega - oder Gamma-Exposition abgesichert werden kann. Durch die Erläuterung der praktischen Auswirkungen für jede exotische Option und wie sie den Preis beeinflusst, entfernt Exotic Options Trading neben den notwendigen mathematischen Ableitungen und Tools für die Preisgestaltung exotischer Optionen das Mystische um exotische Optionen, um dem Leser ein volles Verständnis von jedem zu vermitteln Aspekt jeder exotischen Option, die Schaffung eines nützlichen Werkzeug für den Umgang mit exotischen Optionen in der Praxis. Obwohl exotische Optionen kein neues Thema in der Finanzierung sind, ist die Abdeckung, die traditionell von vielen Texten angeboten wird, entweder zu hoch oder übermäßig mathematisch. De Weerts außergewöhnlicher Text füllt diese Lücke hervorragend. Es ist eine rigorose Behandlung einer Anzahl von exotischen Strukturen und enthält zahlreiche Beispiele, um die Prinzipien klar zu illustrieren. Was dieses Buch einzigartig macht, ist, dass es gelingt, ein fantastisches Gleichgewicht zwischen Theorie und Praxis zu schlagen. Obwohl es etwas von einer übertriebenen Phrase sein kann, um dieses Buch als Pflichtlektüre zu beschreiben, kann ich jedem Leser versichern, dass sie nicht enttäuscht werden. brNeil Schofield, Trainingsberater und Autor von Commodity Derivatives: Märkte und Anwendungen Exotische Optionen Trading macht einen hervorragenden Job in Die einen prägnanten und umfassenden Überblick über exotische Optionen bieten. Die wirkliche Kante dieses Buches ist, dass es exotische Optionen aus einer risiko - und ökonomischen Perspektive erklärt und einen klaren Bezug zu den tatsächlichen Profit - und Preisformeln liefert. Kurz gesagt, muss ein Muss für jeden, der tiefe Einblicke in exotische Optionen erhalten und starten Sie den Handel profitabel. brArturo Bignardi aus dem Inneren Flap Exotische Optionen Handel Obwohl exotische Optionen sind nicht ein neues Thema in der Finanzierung, die Abdeckung traditionell von vielen Texten gewährt Ist entweder zu hoch oder übermäßig mathematisch. De Weerts außergewöhnlicher Text füllt diese Lücke hervorragend. Es ist eine rigorose Behandlung einer Anzahl von exotischen Strukturen und enthält zahlreiche Beispiele, um die Prinzipien klar zu illustrieren. Was dieses Buch einzigartig macht, ist, dass es gelingt, ein fantastisches Gleichgewicht zwischen Theorie und Praxis zu schlagen. Obwohl es etwas von einer übertriebenen Phrase sein kann, um dieses Buch als Pflichtlektüre zu beschreiben, kann ich jedem Leser versichern, dass sie nicht enttäuscht werden. brNeil Schofield, Trainingsberater und Autor von Commodity Derivatives: Märkte und Anwendungen Exotische Optionen Trading macht einen hervorragenden Job in Die einen prägnanten und umfassenden Überblick über exotische Optionen bieten. Die wirkliche Kante dieses Buches ist, dass es exotische Optionen aus einer risiko - und ökonomischen Perspektive erklärt und einen klaren Bezug zu den tatsächlichen Profit - und Preisformeln liefert. Kurz gesagt, muss ein Muss für jeden, der tiefe Einblicke in exotische Optionen erhalten will und starten Sie den Handel ihnen profitably. brArturo Bignardi ifile. itr35pxlqW.0470517905.Exotic. Options. Trading. rar rapidsharefiles420644537W.0470517905.Exotic. Options. Trading. rar Copyright Haftungsausschluss: Diese Website speichert keine Dateien auf ihrem Server. Wir verweisen nur auf Inhalte, die von anderen Seiten bereitgestellt werden. Bitte setzen Sie sich mit den Inhaltsanbietern in Verbindung, um urheberrechtlich geschützte Inhalte zu löschen oder uns eine E-Mail zu schicken, um relevante Links oder Inhalte sofort zu entfernen. Exotische Optionen und Hybriden: Leitfaden für Strukturierung, Preisgestaltung und Handel Die jüngste Finanzkrise brachte viele Missverständnisse und Missbräuche hervor Exotischen Derivaten. Da die Marktteilnehmer sowohl auf der Kauf - als auch auf der Verkaufsseite schuldig waren, die Produkte, mit denen sie zu tun hatten, nicht zu verstehen, gab es nie zuvor einen größeren Bedarf an Klärung und Erklärung. Exotische Optionen und Hybriden ist ein praktischer Leitfaden für die Strukturierung, Preisgestaltung und Hedging komplexen exotischen Optionen und Hybrid-Derivate, die Leser durch die jüngste Krise, den Weg zur Erholung, die nächste Hausse und darüber hinaus dienen wird. Geschrieben von erfahrenen Praktikern, konzentriert sie sich auf die drei Hauptbestandteile eines Derivativums: die Strukturierung eines Produktes, seine Preisgestaltung und seine Absicherung. In vier Teile gegliedert, umfasst das Buch eine Vielzahl von Strukturen, darunter viele der aktuellsten und viel versprechenden Produkte von exotischen Aktienderivaten und strukturierten Noten zu hybriden Derivaten und dynamischen Strategien. Die praktischen und intuitiven Diskussionen dieser Aspekte machen es möglich, diese exotischen Konzepte wirklich zugänglich zu machen. Adoptionen von realen Trades werden im Detail untersucht, und alle zahlreichen Beispiele werden sorgfältig ausgewählt, um interessante und bedeutende Aspekte des Geschäfts hervorzuheben. Die Einführung von Auszahlungsstrukturen wird begleitet von Szenarioanalysen, Diagrammen und lebensechten Stichprobenblättern. Die Leser lernen, wie sie erkennen, wo die Risiken liegen, um den Weg für eine solide Bewertung und Absicherung solcher Produkte zu ebnen. Es gibt auch Fragen und begleitende Diskussionen, die in dem Text verteilt sind, wobei jeder davon genutzt wird, um ein oder mehrere Konzepte aus dem Kontext zu veranschaulichen, in dem sie gesetzt sind. Die Anwendungen, die Stärken und die Grenzen von verschiedenen Modellen werden in Bezug auf die Produkte und deren Risiken eher als die Modellimplementierungen hervorgehoben. Modelle werden in separat dedizierten Abschnitten entmystifiziert, aber ihre Implikationen werden im gesamten Buch intuitiv und nicht mathematisch angedeutet. Durch die Erörterung exotischer Optionen und Hybriden in einer praktischen, nicht mathematischen und sehr intuitiven Umgebung wird dieses Buch durch das Missverständnis exotischer Derivate sprengen und es den Praktikern ermöglichen, diese Produkte effektiv zu verstehen und korrekt zu strukturieren, zu preisen und zu hedgen Nur Buch in seiner Klasse, um diese 8220exotic8221 Konzepte wirklich zugänglich zu machen. Liste der Symbole und Abkürzungen. TEIL I GRUNDLAGEN. 1 Basisgeräte. 1.2 Zinssätze. 1.3 Aktien und Währungen. 2 Die Welt der strukturierten Produkte. 2.1 Die Produkte. 2.2 Die Verkaufsseite. 2.3 Die Kaufseite. 2.5 Beispiel einer Equity Linked Note. 3 Optionen für Vanille. 3.1 Allgemeine Merkmale der Optionen. 3.2 Ausschüttungen für Call und Put. 3.3 Put8211Call Parität und Synthetische Optionen. 3.4 Black8211Scholes Modellannahmen. 3.5 Preise für eine europäische Anrufoption. 3.6 Preise einer europäischen Put-Option. 3.7 Die Kosten der Absicherung. 3.8 Amerikanische Optionen. 3.9 Asiatische Optionen. 3.10 Ein Beispiel für den Strukturierungsprozess. 4 Volatilität, Schief - und Termstruktur. 4.2 Die Volatilitätsfläche. 4.3 Volatilitätsmodelle. 5 Option Empfindlichkeiten: Griechen. 5.6 Beziehungen zwischen den Griechen. 5.7 Volga und Vanna. 5.8 Vielseitige Sensitivitäten. 5.9 Annäherungen an Black8211Scholes und Griechen. 6 Strategien, die Optionen einbeziehen. 6.1 Traditionelle Sicherungsstrategien. 6.2 Vertikale Spreads. 6.3 Sonstige Verbreitung. 6.4 Optionskombinationen. 6.5 Arbitragefreiheit der impliziten Volatilität. 7.1 Multi-Asset-Optionen. 7.2 Korrelation: Messungen und Interpretationen. 7.3 Korboptionen. 7.4 Mengenanpassungsoptionen: Quantos. 7.5 Handelsbeziehungen. TEIL II EXOTISCHE DERIVATE UND STRUKTURIERTE PRODUKTE. 8.1 Maßstäbe der Dispersion und Interpretationen. 8.2 Schlechteste Optionen. 8.3 Best-of-Optionen. 9 Dispersionsoptionen. 9.1 Regenbogen-Optionen. 9.2 Einzelverkäufe Call Call (ICBC). 9.3 Outperformance-Optionen. 9.4 Volatilitätsmodelle. 10 Barrier-Optionen. 10.1 Barrier Option Auszahlungen. 10.2 Black8211Scholes Bewertung. 10.3 Absicherung von Einzahlungen. 10.4 Barrieren in strukturierten Produkten. 11.1 Europäische Digitale. 11.2 Amerikanische Digitale. 11.3 Risikoanalyse. 11.4 Strukturierte Produkte unter Einbeziehung der europäischen Digitale. 11.5 Strukturierte Produkte mit amerikanischen Digitalen. 11.6 Leistungsfähigkeit Digital. 12 Autokonfigurierbare Strukturen. 12.1 Autocallables für einzelne Assets. 12.2 Autocallable Teilnehmende Anmerkung. 12.3 Autocallables mit Down-and-in-Puts. 12.4 Multi-Asset Autocallables. TEIL III MEHR ÜBER EXOTISCHE STRUKTUREN. 13 Die Familie Cliquet. 13.1 Vorwärtsstartoptionen. 13.2 Cliquets mit lokalen Böden und Caps. 13.4 Reverse Cliquets. 14 Mehr Cliquets und zugehörige Strukturen. 14.1 Andere Cliquets. 14.2 Multi-Vermögens-Cliquets. 14.4 Suchoptionen. 15 Gebirgszugmöglichkeiten. 15.4 Kilimanjaro Auswählen. 15.6 Preisgestaltung Mountain Range Produkte. 16 Volatilitätsderivate. 16.1 Der Bedarf an Volatilitätsderivaten. 16.2 Traditionelle Methoden der Handelsvolatilität. 16.3 Variance Swaps. 16.4 Variationen bei Varianz-Swaps. 16.5 Optionen auf Realisierte Abweichung. 16.6 Die VIX: Volatility-Indizes. 16.7 Varianzdispersion. TEIL IV HYBRID-DERIVATE UND DYNAMISCHE STRATEGIEN. 17 Vermögensklassen (I). 17.1 Zinssätze. 18 Vermögensklassen (II). 18.1 Devisengeschäfte. 19 Strukturierung von Hybrid-Derivaten. 19.2 Renditeoptimierung. 19.3 Ansichten der Multi-Asset-Klasse. 19.4 Multi-Asset-Class-Risiko-Hedging. 20 Preise Hybride Derivate. 20.1 Zusätzliche Anlagenklasse-Modelle. 21 Dynamische Strategien und Thematische Indizes. 21.1 Portfolioverwaltungskonzepte. 21.2 Dynamische Strategien. 21.3 Thematische Produkte. A.2 Lokale Volatilitätsmodelle. A.3 Stochastische Volatilität. A.5 Hull8211White-Zinsmodell und - erweiterungen. B.1 Annäherungen für die Vanillepreise und Griechen. B.2 Korbpreis-Näherung. B.3 ICBCCBC Ungleichung. B.4 Digitals: Vega und die Position des Forward. MOHAMED BOUZOUBAA ist ein erfahrener Praktiker in der Welt der Derivate und ist derzeit Head of Derivatives Trading and Structuring bei CDG Capital. Seine berufliche Expertise umfasst das Spektrum der Themen in exotischen Optionen und Hybriden, die Positionen in Equity Derivatives Sales bei Soci233t233 G233n233rale in Paris als Risikomanagement - und Fondsmanagement - Experte bei Sophis mit Fokus auf Risiken in Aktien, Kredit - und Renten - Derivaten und Als Derivate-Structurer bei Bear StearnsJP Morgan Chase in London und Equity Structured Products Manager bei der First Gulf Bank in Dubai. Mohamed hält Master-Abschlüsse in Financial Engineering und in Angewandter Mathematik. ADEL OSSEIRAN ist ein Mathematiker. Seine Tätigkeit als Finanzpraktiker in der Derivate-Preisgestaltung umfasst die Arbeit in Front-Office-Rollen als quantitative Analyst und als Derivate-Strukturierer in London. Er studierte Mathematik an der Universität Oxford und promovierte in Finanzmathematik am Imperial College London. Exotische Optionen und Hybriden: Ein Leitfaden für die Strukturierung, Preisgestaltung und Handel (pound66.99 euro83.80) Listenpreis: pound107.98 euro135.10 Preisnachlass: pound80.98 euro101.32 (Save: pound27.00 euro33.78) Kann nicht mit anderen Angeboten kombiniert werden. Mehr erfahren.